Методика и пример расчета минимального и максимального объема инвестиций по потоку платежей.
Финансовые экономические расчеты в Excel

Комплект таблиц для фин.-эконом. расчетов в Excel

1. Платежный календарь
2. Себестоимость и доходность. Мультивалютная версия
3. Окупаемость инвестиционных проектов
4. Финансовый анализ в форматах МСФО или РСБУ
5. Точка безубыточности и рентабельность продаж при большом ассортименте

 Подробнее…

Расчет минимального и максимального
объема инвестиций

Как известно, инвестиции осуществляются как в основные средства (например, оборудование), так и в оборотные средства (например, в материалы, комплектующие, зарплату и т.п.). В то время как расчет объема инвестиций в основные средства не представляет сложности, расчет инвестиций в оборотные средства осложняется тем, что часть расходов может быть погашена из текущих доходов проекта.

В связи с этим, если инвестиции в оборотные средства составляют заметную часть в общей сумме инвестиций, существует опасность ошибиться и недобрать или слишком перебрать в объеме инвестиций.

В этом случае хорошо было бы:

Ниже изложена простая методика расчета границ по суммам доходов и расходов на шагах инвестиционного проекта.

Посмотрите Excel таблицу
«Расчет инвестиционных проектов»
WACC, NPV, IRR, PI, ROI, Срок окупаемости
Анализ рисков (устойчивости), Сравнение проектов


Расчет минимального объема инвестиций

Предположим, что на каждом шаге проекта расходы частично или полностью погашаются доходами, полученными на том же шаге. Причем, на тех шагах, где расходы превышают доходы, весь доход на шаге идет на погашение расхода на том же шаге.

В этом случае потребность в инвестициях на каждом шаге равна

Потребность = Расход – Доход

Это чистый доход с обратным знаком.

Если на каждом шаге инвестиционного проекта вычислять чистый доход нарастающим итогом, то наименьшее число (самое большое по модулю отрицательное) будет равно объему инвестиций с обратным знаком.

При сделанных допущениях мы получим минимальное значение для объема инвестиций.

Посмотрим на примере.

Расчет минимального объема инвестиций инвестиционного проекта

Минимальный объем инвестиций = 1 950 000



Расчет максимального объема инвестиций

Теперь предположим, что на каждом шаге инвестиционного проекта все расходы делают раньше, чем получают доходы. Таким образом, часть расходов на текущем шаге мы можем покрыть только доходом, полученным на предыдущем шаге.

В этом случае потребность в инвестициях на каждом шаге равна

Потребность = Расход – [Доход на предыдущем шаге]   (*)

Если на каждом шаге инвестиционного проекта по формуле (*) вычислять потребность в инвестициях и потребность нарастающим итогом, то наибольшее значение потребности нарастающим итогом будет равно объему инвестиций.

При сделанных допущениях мы получим максимальное значение для объема инвестиций.

Посмотрим на примере.

Расчет максимального объема инвестиций инвестиционного проекта

Максимальный объем инвестиций = 2 250 000

Посмотрите Excel таблицу
«Расчет инвестиционных проектов»
WACC, NPV, IRR, PI, ROI, Срок окупаемости
Анализ рисков (устойчивости), Сравнение проектов


Избавьтесь от утомительных
расчетов с помощью
этих Excel-таблиц >>>

  1. Платежный календарь
  2. Расчет себестоимости
  3. Расчет инвестиционных проектов
  4. Финансовый анализ
  5. Точка безубыточности. Рентабельность продаж
    Подробнее…

Таблицы отдельно

Платежный календарь. График и прогноз платежей и поступлений

  • Платежные Календари на месяц, 3 месяца и год
  • Деб.и Кред. задолженность
  • Отсрочка, просроченные, с наступающим сроком
  • Контроль оплаты
  • Расчет ожидаемого остатка
  • Кассовый разрыв
    Подробнее…

Расчет себестоимости и рентабельности продукции (услуг)

  • Себестоимость
  • Рентабельность
  • Маржинальный анализ
  • Точка безубыточности
  • Расходы в 10 валютах
    Подробнее…


Расчет инвестиционных проектов

  • Дисконтир. потоки
  • WACC, NPV, IRR, ROI, PI
  • Срок окупаемости
  • Устойчивость проекта
  • Расчет и Сравнение семи проектов
    Подробнее…


Финансовый анализ МСФО

  • Вертикальный и горизонтальный Анализ баланса и P&L
  • 36 коэффициентов
  • Динамика за 5 периодов
  • Риск банкротства
  • ДДС прямым и косвенным методом
  • Отчет об источниках и использовании денежных средств
    Подробнее…

Финансовый анализ РСБУ (Россия)

  • Вертикальный и горизонтальный Анализ баланса и ОПУ
  • 70 коэффициентов
  • Динамика за 8 периодов
  • Риск банкротства
    Подробнее…


Точка безубыточности. Рентабельность продаж

  • Расчет доходности при большом ассортименте
  • Прибыль
  • Наценка
  • Минимальная наценка
  • Маржинальный анализ
  • Точка безубыточности
    Подробнее…

Оценка стоимости бизнеса

  • Все три основных подхода
  • Доходный
  • Рыночный (сравнительный)
  • Затратный (имущественный)
    Подробнее…

 

Посмотрите полный список таблиц >>>

Как получить демо-версии


ВКонтакте: vk.com/vvprokhorov

Разработка Excel-таблиц
экономической и управленческой
тематики. Условия тут >>>

Опубликовано 17.05.2017, исправлено 17.05.2017    0011