Период оборота кредиторской задолженности Формула расчета

Период оборота кредиторской задолженности — средний период времени, за который оплачивается (оборачивается) кредиторская задолженность. Измеряется в днях. Рассчитывается по данным финансовой отчетности МСФО или РСБУ, а точнее — по данным баланса и отчета о прибылях и убытках (Profit & Loss Statement, P&L).

Содержание

Смысл показателя «Период оборота кредиторской задолженности»

Характеризует скорость оплаты, или как часто говорят, оборачиваемости кредиторской задолженности. Это средний промежуток времени, за который оплачивается (оборачивается) кредиторская задолженность. Измеряется в днях. Чем короче этот период, тем быстрее предприятие оплачивает поставщикам полученные товары (работы, услуги). Входит в группу Периодов оборота.

Формула расчета периода оборота кредиторской задолженности по балансу и ОПУ

При расчете периода оборота используются как данные из баланса — сумма кредиторской задолженности, так и данные из отчета о прибылях и убытках (ОПУ) — себестоимость продаж. При этом, надо иметь ввиду, что данные баланса представляют собой мгновенный снимок активов и пассивов на дату составления баланса, а данные ОПУ относятся ко всему периоду времени, за который был сделан отчет.

Например, себестоимость продаж берется за год, а кредиторская задолженность по состоянию на 31 декабря. Но, год длинный промежуток времени и сумма кредиторской задолженности могла неоднократно меняться. Чтобы сгладить это противоречие, данные баланса берут как среднее арифметическое значений на начало и конец того периода, за который сделан ОПУ.

Средняя стоимость кредиторской задолженности рассчитывается как

(кредиторская задолженность на начало периода + кредиторская задолженность на конец периода) / 2

Формула расчета периода оборота кредиторской задолженности

DPO = PID / PTR, где

• DPO — Период оборота кредиторской задолженности, Days payables outstanding
• PID — Продолжительность отчетного периода в днях, Period in days
• PTR — Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, Payables turnover ratio

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает сколько раз за анализируемый период оплачивается (оборачивается) кредиторская задолженность предприятия. Чем выше этот коэффициент, тем быстрее предприятие расплачивается с поставщиками за полученные товары. Входит в группу коэффициентов оборачиваемости.

Формула расчета коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности

PTR = COGS / AP.avr, где

• PTR — Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, Payables turnover ratio
• COGS — Себестоимость продаж, Cost of goods sold. Иногда используется выручка.
• AP.avr — Среднее значение кредиторской задолженности, Accounts payable

Нормативные значения

Для показателей оборачиваемости, в частности для периодов оборота, не существует общепринятых нормативов, их следует сравнивать со средними отраслевыми показателями и анализировать для конкретного предприятия за ряд последовательных отчетных периодов в динамике.

Увеличение продолжительности периода оборота кредиторской задолженности и снижение коэффициента оборачиваемости может говорить о нарастании проблем с оплатой счетов.

С другой стороны, это может быть следствием более выгодных взаимоотношений с поставщиками, обеспечивающими отсрочку платежей и использование кредиторской задолженность как дополнительного источника финансирования.

Для кредиторов (поставщиков) предпочтительны короткие периоды оборота, а для самого предприятия выгодней более продолжительные периоды оборота, позволяющие иметь остаток неоплаченной кредиторской задолженности в качестве бесплатного источника финансирования.

Неблагоприятной для предприятия является ситуация, когда период оборота кредиторской задолженности значительно меньше периода оборота дебиторской задолженности.

Пример расчета периода оборота кредиторской задолженности

Рассчитаем периоды оборота за ряд лет, используя данные баланса и ОПУ, показанных ниже. Отчетный период 1 год. На рисунках приведенных ниже показаны скриншоты (образы экрана) таблицы Финансовый анализ МСФО.

Баланс, краткосрочные обязательства

Отчет о прибылях и убытках

Формула расчета коэффициента оборачиваемости

PTR = COGS / AP.avr, где

• PTR — Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, Payables turnover ratio
• COGS — Себестоимость продаж, Cost of goods sold. Иногда используется выручка.
• AP.avr — Среднее значение кредиторской задолженности, Accounts payable

Коэффициенты оборачиваемости

Формула расчета периода оборота

DPO = PID / PTR, где

• DPO — Период оборота кредиторской задолженности, Days payables outstanding
• PID — Продолжительность отчетного периода в днях, Period in days
• PTR — Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, Payables turnover ratio

Периоды оборота

2017 год

Среднее значение кредиторской задолженности

AP.avr = (60810 + 76111.32)/2 = 68460.66

Коэффициент оборачиваемости

PTR = 566612 / 68460.66 = 8.28

Период оборота

DPO = 365 / 8.28 = 44.10

2018 год

Ср.зн. кредиторской задолженности = (76111.32 + 83720.68)/2 = 79916

PTR = 555279 / 79916 = 6.95

DPO = 365 / 6.95 = 52.53

2019 год

Ср.зн. кредиторской задолженности = (83720.68 + 84720.84)/2 = 84220.76

PTR = 588596 / 84220.76 = 6.99

DPO = 365 / 6.99 = 52.23

2020 год

Ср.зн. кредиторской задолженности = (84720.84 + 83722.48)/2 = 84221.66

PTR = 629798 / 84221.66 = 7.48

DPO = 365 / 7.48 = 48.81

Для расчета показателей, рассчитываемых по балансу и отчету о прибылях и убытках, таких как период оборота кредиторской задолженности, удобно использовать таблицу Excel, в которой один лист отвести балансу, один лист отвести ОПУ и несколько листов с формулами для расчета показателей, сгруппированных по смыслу: лист показателей ликвидности, лист показателей деловой активности и т.д. Вы, таким образом, заполняете листы баланса и ОПУ и сразу получаете расчет всех показателей.